二、庫(kù)藏股法與傳統(tǒng)法的評(píng)析

　　1. 根據(jù)上述數(shù)據(jù)分析兩者的不同。庫(kù)藏股法下不承認(rèn)子公司對(duì)甲公司的投資，只是將子公司的投資作為庫(kù)藏股以成本抵減母公司的股本，在這種方法下少數(shù)股東權(quán)益的數(shù)額僅僅是子公司自身凈利潤(rùn)的份額;而傳統(tǒng)法下，將子公司對(duì)母公司的投資同母公司對(duì)子公司的投資同等對(duì)待，并以子公司對(duì)母公司的投資成本沖減母公司的所有者權(quán)益，同時(shí)子公司的利潤(rùn)包括自身的凈利潤(rùn)以及來(lái)自母公司的凈利潤(rùn)的份額，這種計(jì)算方法增加了少數(shù)股東權(quán)益的數(shù)額3 020元(20 220-17 200)，因此說(shuō)傳統(tǒng)法依據(jù)的實(shí)體理論是有道理的。 同樣母公司的數(shù)額會(huì)相應(yīng)減少。

　　2. 根據(jù)依據(jù)的理論分析兩者的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)。庫(kù)藏股法依據(jù)母公司理論，傳統(tǒng)法依據(jù)實(shí)體理論。庫(kù)藏股法的處理將母子公司作為同一個(gè)經(jīng)濟(jì)實(shí)體看待，當(dāng)子公司購(gòu)買(mǎi)母公司的股權(quán)相當(dāng)于母公司自己回購(gòu)自身的股票，當(dāng)子公司對(duì)外出售對(duì)母公司的股權(quán)時(shí)，相當(dāng)于母公司自身的銷(xiāo)售行為，這既反映了編制合并報(bào)表的必要性，又體現(xiàn)了企業(yè)合并的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)。傳統(tǒng)法比較強(qiáng)調(diào)母子公司的法律實(shí)體，采用的是中止經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)，這樣子公司對(duì)母公司的投資行為就必須作為長(zhǎng)期股權(quán)投資對(duì)待，將部分利潤(rùn)轉(zhuǎn)移到了少數(shù)股東的方面，不符合經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)。

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