金融互換屬于金融衍生工具。金融衍生品又稱(chēng)金融衍生工具, 是指建立在基礎(chǔ)產(chǎn)品或基礎(chǔ)變量之上, 其價(jià)格取決于基礎(chǔ)金融產(chǎn)品價(jià)格 (或數(shù)值) 變動(dòng)的派生金融產(chǎn)品。作為一個(gè)相對(duì)的概念, 基礎(chǔ)產(chǎn)品不僅包括現(xiàn)貨金融產(chǎn)品 (如股票、債券、存單、貨幣等) , 也包括金融衍生工具。金融衍生工具的基礎(chǔ)變量種類(lèi)繁多, 主要有利率、匯率、通貨膨脹率、價(jià)格指數(shù)、各類(lèi)資產(chǎn)價(jià)格及信用等級(jí)等。金融衍生品在形式上表現(xiàn)為一系列的合約, 合約中載明交易品種、價(jià)格、數(shù)量、交割時(shí)間及地點(diǎn)等。按照金融衍生品合約類(lèi)型擋不同，目前市場(chǎng)中最為常見(jiàn)的金融衍生品有金融遠(yuǎn)期、金融期貨、金融期權(quán)、金融互換等。

金融遠(yuǎn)期和金融互換的區(qū)別：

金融遠(yuǎn)期合約(金融遠(yuǎn)期)是指交易雙方約定在未來(lái)某一確定時(shí)間，按照事先商定的價(jià)格(如匯率、利率或股票價(jià)格等)，以預(yù)先確定的條件買(mǎi)人或賣(mài)出一定數(shù)量的某種金融資產(chǎn)的合約。 金融互換是指兩個(gè)或兩個(gè)以上的交易者，按事先商定的條件，在約定的時(shí)間內(nèi)交換一系列、現(xiàn)金流的交易形式。 金融互換實(shí)質(zhì)上可以分解為一系列金融遠(yuǎn)期合約組合。例如在最常見(jiàn)的利率互換中，交易雙方約定一方按期根據(jù)本金額和某一固定利率計(jì)算的金額向?qū)Ψ街Ц?，另一方按期根?jù)本金額和浮動(dòng)利率計(jì)算的金額向?qū)Ψ街Ц丁．?dāng)交易終止時(shí)，只需交易的一方支付差額即可。

衍生金融工具和非衍生金融工具的區(qū)別：

衍生工具的價(jià)值，依賴(lài)于其他金融變量或金融工具的價(jià)值而定；非衍生工具沒(méi)有這個(gè)特點(diǎn)則依靠自身的價(jià)值，并不取決于其他金融工具的價(jià)值。

比如，股票是非衍生工具，它的價(jià)值不依賴(lài)于別的金融工具。而期權(quán)是衍生工具，它的價(jià)值依賴(lài)于其標(biāo)的股票的價(jià)格變化。期權(quán)的價(jià)值不是確定的，它的價(jià)值依賴(lài)于其標(biāo)的股票。

金融衍生工具：

金融衍生工具是指建立在基礎(chǔ)產(chǎn)品或基礎(chǔ)變量之上，其價(jià)格取決于基礎(chǔ)產(chǎn)品價(jià)格(或數(shù)值)變動(dòng)的派生金融產(chǎn)品，又稱(chēng)金融衍生品。金融衍生品在形式上表現(xiàn)為一系列的合約，合約中載明交易品種、價(jià)格、數(shù)量、交割時(shí)間及地點(diǎn)等。

金融衍生工具的主要種類(lèi)：

1．遠(yuǎn)期合約

遠(yuǎn)期合約，是雙方約定在將來(lái)的某一時(shí)間，按確定的價(jià)格買(mǎi)賣(mài)一定數(shù)量的金融資產(chǎn)的交易。遠(yuǎn)期合約具有保值和投機(jī)獲利的作用。

2．期貨合約

期貨合約也是買(mǎi)賣(mài)雙方對(duì)未來(lái)某一時(shí)間交易的約定。但是與遠(yuǎn)期交易不同的是，期貨合約是一種場(chǎng)內(nèi)交易，是標(biāo)準(zhǔn)化的合約，很大程度上是期貨合約的買(mǎi)賣(mài)，實(shí)行保證金交易。

金融衍生品分類(lèi)：

1、按照金融衍生品合約類(lèi)型的不同，目前市場(chǎng)中最為常見(jiàn)的金融衍生品有金融遠(yuǎn)期、金融期貨、金融期權(quán)、金融互換等；

2、根據(jù)標(biāo)的資產(chǎn)分類(lèi)，可分為股票類(lèi)(股票期貨、股票期權(quán))、利率類(lèi)(利率遠(yuǎn)期、利率期貨、利率期權(quán)、利率互換、債券期貨、債券期權(quán)等)、貨幣類(lèi)和商品類(lèi)；

3、根據(jù)交易地點(diǎn)分類(lèi)，可分為場(chǎng)內(nèi)交易(交易所交易)和場(chǎng)外交易(OTC市場(chǎng)交易)；

4、根據(jù)獨(dú)立性分類(lèi)，可分為獨(dú)立衍生產(chǎn)品和嵌入式衍生產(chǎn)品。

金融衍生品的概念：

金融衍生品又稱(chēng)金融衍生工具，是指建立在基礎(chǔ)產(chǎn)品或基礎(chǔ)變量之上，其價(jià)格取決于基礎(chǔ)產(chǎn)品價(jià)格(或數(shù)值)變動(dòng)的派生金融產(chǎn)品。作為一個(gè)相對(duì)的概念，基礎(chǔ)產(chǎn)品不僅包括現(xiàn)貨金融產(chǎn)品(如股票、債券、存單、貨幣等)，也包括金融衍生工具。金融衍生工具的基礎(chǔ)變量種類(lèi)繁多，主要有利率、匯率、通貨膨脹率、價(jià)格指數(shù)、各類(lèi)資產(chǎn)價(jià)格及信用等級(jí)等。金融衍生品在形式上表現(xiàn)為一系列的合約，合約中載明交易品種、價(jià)格、數(shù)量、交割時(shí)間及地點(diǎn)等。

金融業(yè)包括銀行業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)、信托業(yè)、證券業(yè)和租賃業(yè)。

1.銀行業(yè)是指中國(guó)人民銀行，監(jiān)管機(jī)構(gòu)，自律組織，以及商業(yè)銀行設(shè)立在中華人民共和國(guó)境內(nèi)的城市信用合作社、農(nóng)村信用合作社等吸收公眾存款的金融機(jī)構(gòu)、非銀行金融機(jī)構(gòu)以及政策性銀行；

2.保險(xiǎn)業(yè)是指以契約的形式，將資金集中起來(lái)的方式，并用以補(bǔ)償被保險(xiǎn)人的經(jīng)濟(jì)利益業(yè)務(wù)的行業(yè)；

3.信托業(yè)是受托人在委托人的請(qǐng)求下，依法取得財(cái)產(chǎn)權(quán)，并由受托人按照委托人的意愿，將受益人的利益進(jìn)行管理的行業(yè)；

4.證券業(yè)是未證券投資活動(dòng)服務(wù)的專(zhuān)門(mén)行業(yè)；

5.租賃業(yè)是以金融信貸和物資信貸相結(jié)合的方式提供信貸服務(wù)的一種經(jīng)營(yíng)行業(yè)；

衍生金融工具是：

金融衍生品又稱(chēng)金融衍生工具是指建立在基礎(chǔ)產(chǎn)品或基礎(chǔ)變量之上，其價(jià)格取決于基礎(chǔ)產(chǎn)品價(jià)格(或數(shù)值)變動(dòng)的派生金融產(chǎn)品。作為一個(gè)相對(duì)的概念，基礎(chǔ)產(chǎn)品不僅包括現(xiàn)貨金融產(chǎn)品(如股票、債券、存單、貨幣等)，也包括金融衍生工具。

常見(jiàn)金融衍生工具：

期貨合約。期貨合約是指由期貨交易所統(tǒng)一制定的、規(guī)定在將來(lái)某一特定時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量和質(zhì)量實(shí)物商品或金融商品的標(biāo)準(zhǔn)化合約。

期權(quán)合約。期權(quán)合約是指合同的買(mǎi)方支付一定金額的款項(xiàng)后即可獲得的一種選擇權(quán)合同。證券市場(chǎng)上推出的認(rèn)股權(quán)證，屬于看漲期權(quán)，認(rèn)沽權(quán)證則屬于看跌期權(quán)。

遠(yuǎn)期合同。遠(yuǎn)期合同是指合同雙方約定在未來(lái)某一日期以約定價(jià)值，由買(mǎi)方向賣(mài)方購(gòu)買(mǎi)某一數(shù)量的標(biāo)的項(xiàng)目的合同。

互換合同。互換合同是指合同雙方在未來(lái)某一期間內(nèi)交換一系列現(xiàn)金流量的合同。按合同標(biāo)的項(xiàng)目不同，互換可以分為利率互換、貨幣互換、商品互換、權(quán)益互換等。其中，利率互換和貨幣互換比較常見(jiàn)。

金融衍生品基礎(chǔ)知識(shí)及衍生品投資風(fēng)險(xiǎn)管理是：

金融衍生品又稱(chēng)金融衍生工具，是指建立在基礎(chǔ)產(chǎn)品或基礎(chǔ)變量之上，其價(jià)格取決于基礎(chǔ)金融產(chǎn)品價(jià)格（或數(shù)值）變動(dòng)的派生金融產(chǎn)品。作為一個(gè)相對(duì)的概念，基礎(chǔ)產(chǎn)品不僅包括現(xiàn)貨金融產(chǎn)品（如股票、債券、存單、貨幣等），也包括金融衍生工具。金融衍生工具的基礎(chǔ)變量種類(lèi)繁多，主要有利率、匯率、通貨膨脹率、價(jià)格指數(shù)、各類(lèi)資產(chǎn)價(jià)格及信用等級(jí)等。金融衍生品在形式上表現(xiàn)為一系列的合約，合約中載明交易品種、價(jià)格、數(shù)量、交割時(shí)間及地點(diǎn)等。金融衍生品投資風(fēng)險(xiǎn)的管理主要運(yùn)用限額管理及進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)敞口對(duì)沖與套期保值。

金融衍生品分類(lèi)：

1、按照金融衍生品合約類(lèi)型的不同，目前市場(chǎng)中最為常見(jiàn)的金融衍生品有金融遠(yuǎn)期、金融期貨、金融期權(quán)、金融互換等;

2、根據(jù)標(biāo)的資產(chǎn)分類(lèi)，可分為股票類(lèi)(股票期貨、股票期權(quán))、利率類(lèi)(利率遠(yuǎn)期、利率期貨、利率期權(quán)、利率互換、債券期貨、債券期權(quán)等)、貨幣類(lèi)和商品類(lèi);

3、根據(jù)交易地點(diǎn)分類(lèi)，可分為場(chǎng)內(nèi)交易(交易所交易)和場(chǎng)外交易(OTC市場(chǎng)交易);

4、根據(jù)獨(dú)立性分類(lèi)，可分為獨(dú)立衍生產(chǎn)品和嵌入式衍生產(chǎn)品。