一、現(xiàn)金流量比率下降的原因

現(xiàn)金流量比率衡量企業(yè)日常營業(yè)活動所創(chuàng)造的現(xiàn)金流量滿足償債需求的能力。

現(xiàn)金流量比率=經(jīng)營活動現(xiàn)金流量÷流動負債

如果隨著時間推移，現(xiàn)金流量比率變得越來越低，可能是經(jīng)營活動現(xiàn)金流量減少，也可能是流動負債增加。意味著流動性危機很可能接踵而至。如果一家公司的經(jīng)營活動現(xiàn)金流量凈額為負數(shù)，則計算現(xiàn)金流量比率將毫無意義。

二、現(xiàn)金流量表用處

1.反映企業(yè)的現(xiàn)金流量，評價企業(yè)未來產(chǎn)生現(xiàn)金凈流量的能力；

2.評價企業(yè)償還債務，支付投資利潤的能力，謹慎判斷企業(yè)財務狀況；

一、現(xiàn)金流量比率多少合適

現(xiàn)金流量比率衡量企業(yè)日常營業(yè)活動所創(chuàng)造的現(xiàn)金流量滿足償債需求的能力。

現(xiàn)金流量比率=經(jīng)營活動現(xiàn)金流量÷流動負債

現(xiàn)金流量比率越高，說明企業(yè)通過日常營業(yè)活動創(chuàng)造的現(xiàn)金流量償還債務的能力越強。這一比率衡量企業(yè)通過正常經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量，滿足短期償債需求的能力。

這種比例因行業(yè)、因企業(yè)類型而異。拿重工業(yè)之類的兩個上市公司來說，電力的水力發(fā)電企業(yè)、化工的尿素生產(chǎn)企業(yè)，它們的總資產(chǎn)均很大，但是前者的現(xiàn)金流占總資產(chǎn)的比例會小一些，而后者現(xiàn)金流占比就大一些；而與商業(yè)零售企業(yè)來比，其現(xiàn)金流占比又會低一些，因為商業(yè)零售總資產(chǎn)規(guī)模較小，門店租用的居多，而現(xiàn)金流則較大，現(xiàn)金流所占總資產(chǎn)比例較高。

按道理這個比值越大越好，甚至是大于100%，但是由于不同行業(yè)經(jīng)營性質(zhì)的不同（服務型、生產(chǎn)型），經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量的差別較大，因此行業(yè)性質(zhì)不同的企業(yè)該比率的變化較大。因此有些企業(yè)的現(xiàn)金流量比率在50%也代表著該企業(yè)非常正常健康。

二、現(xiàn)金流量表是什么意思

1.經(jīng)營活動現(xiàn)金流量提現(xiàn)通過可持續(xù)的日常經(jīng)營獲取現(xiàn)金的能力，即提現(xiàn)企業(yè)的第一還款來源，提現(xiàn)企業(yè)自身“造血”能力。

2.投資現(xiàn)金流入是變賣資產(chǎn)而獲得的現(xiàn)金流入，變賣資產(chǎn)是無法一直持續(xù)的，即投資現(xiàn)金流入只能作為企業(yè)的第二還款來源。

3.融資現(xiàn)金流入是企業(yè)借入資本帶來的現(xiàn)金流入，體現(xiàn)企業(yè)的外部“輸血”能力。

經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量主要有哪些

經(jīng)營活動現(xiàn)金流量包括：銷售商品提供勞務收到的現(xiàn)金、收到的其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金、購買商品、接受勞務收到的現(xiàn)金、支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金、支付的各項稅費、支付與其他經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金。

經(jīng)營活動比率的含義

經(jīng)營活動比率是檢驗企業(yè)各種經(jīng)營業(yè)務成果的比率。主要有應收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率和資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率等。

現(xiàn)金流量折現(xiàn)法是通過預測公司將來的現(xiàn)金流量并按照一定的貼現(xiàn)率計算公司的現(xiàn)值，從而確定股票發(fā)行價格的定價方法。投資股票為投資者帶來的收益主要包括股利收入和最后出售股票的差價收入。

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均勻現(xiàn)金流是什么

現(xiàn)金流量利息保障倍數(shù)是指經(jīng)營現(xiàn)金凈流量為利息費用的倍數(shù)。它比收益基礎的利息保障倍數(shù)更可靠，因為實際用以支付利息的是現(xiàn)金，而非收益?，F(xiàn)金流量利息保障倍數(shù)=經(jīng)營現(xiàn)金凈流量/利息費用

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現(xiàn)金流量對固定費用比率計算公式：

現(xiàn)金流量對固定費用比率=(經(jīng)營活動現(xiàn)金流+固定費用+稅款支付)/固定費用

現(xiàn)金流量對固定費用比率是經(jīng)營活動現(xiàn)金流、固定費用、稅款支付之和與固定費用的比值。

現(xiàn)金流量比率是經(jīng)營活動現(xiàn)金流量凈額與流動負債的比值。

計算公式：

現(xiàn)金流量比率=經(jīng)營活動現(xiàn)金流量凈額÷流動負債

其中：

經(jīng)營活動現(xiàn)金流量包括：銷售商品提供勞務收到的現(xiàn)金、收到的其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金、購買商品、接受勞務收到的現(xiàn)金、支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金、支付的各項稅費、支付與其他經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金。

經(jīng)營活動比率

經(jīng)營活動比率是檢驗企業(yè)各種經(jīng)營業(yè)務成果的比率。主要有應收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率和資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率等。

應收賬款周轉(zhuǎn)率是指在一定時期內(nèi)(通常為一年)應收賬款轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金的平均次數(shù)。

應收賬款周轉(zhuǎn)率=當期銷售凈收入/(期初應收賬款余額+期末應收賬款余額)/2。

存貨周轉(zhuǎn)率是企業(yè)一定時期主營業(yè)務成本與平均存貨余額的比率，用于反映存貨的周轉(zhuǎn)速度。

存貨周轉(zhuǎn)率(次)=銷售(營業(yè))成本÷平均存貨。